Auf einem beliebigen Fahrstrahl durch den Ursprung ist die Substitutionsrate konstant (homogene Funktion). Auf der 45$^{\circ}$-Achse ist die Substitutionsrate $= - {a_1 \over a_2}$. Ist $a_1 = a_2$, so ist die Substitutionsrate auf der 45$^{\circ}$-Achse = $- 1$. Der Expansionspfad ergibt sich für gegebene Faktorpreise $\vec w=w_1,w_2$ aus der Optimierungsbedingung: \begin{equation}{dx_2 \over dx_1} = -{\partial f /\partial x_1 \over \partial f /\partial x_2} = {a_1x_2\over a_2x_1}= {w_1\over w_2}\end{equation} Daraus ergibt sich: \begin{equation}x_2={a_2w_1\over a_1w_2} x_1\end{equation} Die Expansionspfade sind (wie bei jeder homogenen Funktion) Geraden.

Die bedingte Faktornachfragefunktionen

Der Schnittpunkt von Expansionpfad und Isoquante liefert die bedinget Faktornachfrage, also setzen wir die Expansionspfad in die Produktionsfunktion ein, so ergibt sich: \begin{equation}y=x_1^{ra_1}\cdot \left({a_2w_1\over a_1w_2}x_1\right)^{ra_2} =x_1^{r(a_1+a_2)}\cdot \left({a_2w_1\over a_1w_2}\right)^{ra_2} \end{equation} \begin{equation}x_1= \left({a_1w_2\over a_2w_1}\right)^{a_2}\cdot y^{(1/r)} \end{equation}
ebenso: \begin{equation}x_2= \left({a_2w_1\over a_1w_2}\right)^{a_1}\cdot y^{(1/r)} \end{equation} Die bedingte Faktornachfrage gibt die Nachfrage nach den Faktoren bei minimalen Kosten an.